近年来，南山区的金融业和科技创新产业发展态势良好，作为产业发展的沃土，南山实施“科技创新+总部经济”双轮驱动战略，吸引了众多基金管理机构的关注和投资，《南山区产业发展投资引导基金管理办法(试行)》应运而生。随着业务工作不断地开展和深入，试行的管理办法已经不能完全适应引导基金实际运作的需要，结合此情况，按照规范性文件的制定要求，根据国家相关政策法规精神，管理办法的修订工作开始展开。
8月2日下午，汇通金控基金投资有限公司董事长刘理做客“解读南山”系列访谈，同网友分享《南山区产业发展投资引导基金管理办法》制订过程，并详细解读具体的实施措施。
主持人：
引导基金作为区政府设立并按市场化方式运作的政策性基金，对于投资方向和领域，有没有具体的原则和要求?
刘理：
引导基金主要围绕南山经济社会发展战略和产业政策调控导向，按照“政府引导、市场运作、社会参与、防范风险”的原则，引导社会资本重点投向南山区：战略性新兴产业，比如说生物、互联网、新能源、新材料、新一代信息技术、文化创意、节能环保等。未来产业，比如说 生命健康、海洋、航空航天、军工、机器人、可穿戴、智能装备等。另外，还有现代服务业、优势传统产业等符合产业发展导向的领域，促进社会资本、优质创业项目、技术和人才向南山区集聚，助力南山打造金融总部和创投集聚区。
主持人：
基金管理机构会比较关注引导基金的投资方式，以及引导基金对子基金和基金管理机构的资质要求，请您为大家解答一下?
刘理：
引导基金的主要投资方式是通过公开征集、择优选定若干家基金管理机构，以参股或合伙的方式，合作发起设立各类投资基金，或参与现有投资基金。
对于子基金和基金管理机构的要求，第一是关于注册地的要求，原则上我们会要求子基金和基金管理机构在南山区进行注册。
第二，引导基金对子基金的出资原则上不超过30%，同时我们会要求子基金投向南山辖区企业的资金规模不低于引导基金出资额的两倍。
第三，我们会要求基金管理机构具备丰富投资管理经验的投资团队和健全的风险隔离机制。关于我们对子基金和基金管理机构的其他要求，在管理办法中均有明确的介绍，大家可以进行浏览查阅。
主持人：
关于基金管理机构申请引导基金出资，具体的途径是什么呢?
刘理：
需要申请引导基金出资的基金管理机构，可以通过电话、电子邮件、现场面谈等多种方式向我司表达申请意向，并向我们公司提供子基金申报方案。
我们会根据投资流程管理制度对子基金申报方案进行筛选、评分、立项，并对上述子基金管理机构开展尽职调查工作。
主持人：
对于已申请到引导基金出资的子基金，后续在子基金运作过程中，引导基金是否会对子基金的规范运作进行监督?
刘理：
引导基金出资的子基金采取市场化机制管理和运作，依据合伙协议等文件进行自主投资、管理和退出。当然，我们会对子基金的规范运作进行监督。
例如，我们会要求子基金管理机构每季度向引导基金提交子基金运营报告，并于每个会计年度结束后，提交经有相应资质的会计师事务所审计的子基金年度审计报告、子基金年度运营报告及子基金年度银行托管报告。我们也会委派代表列席子基金投委会。被委派的代表有权对投资项目进行审查，密切跟踪子基金经营和财务状况，监督子基金按照相关协议及本办法规定的政策目标进行投资运作。
主持人：
管理办法中专章阐述了“双创基金”，这部分内容也是本次修订的亮点。增加“双创基金”内容的初衷是什么?
刘理：
这部分内容是我们本次修订的重点和亮点。我们考虑增加“双创基金”内容的目的，是按照党的十九大报告精神和深圳市政府工作报告要求，加强对种子期、初创期中小微企业创新的支持，促进科技成果转化，形成大众创业、万众创新、众创南山的生动局面，通过引导基金积极介入早期投资，为区内的创新创业团队提供资金、增值服务等方面的支持，以解决种子期、初创期投资风险高导致社会资本介入不足的问题。
主持人：
南山是全国双创大区，大家对“双创基金”都非常关注，对于“双创基金”，它的定义和条件是什么?
刘理：
管理办法所称的双创基金是指引导基金与创投机构合作，共同发起设立的专注于种子期、初创期中小微企业的投资基金。而且，双创基金投资于种子期、初创期中小微企业的资金比例不得低于基金总规模的60%。
主持人：
为体现引导基金对早期投资的支持，是否会采取对基金管理机构进行让利等优惠措施呢?
刘理：
为提高基金管理机构对南山区种子期、初创期中小微企业的投资积极性，若双创基金投资于南山区企业的资金比例不低于基金总规模50%和协议约定的投资比例的，原则上我司可将取得的双创基金投资南山项目收益最高不超过40%的部分对基金管理机构进行让利，让利金额于基金期满清算时一并支付。
如果企业或个人对《南山区产业发展投资引导基金管理办法》还有不清楚或疑惑的地方，可以拨打深圳市汇通金控基金投资有限公司咨询电话：26402485，也可以登录“南山政府在线”进一步咨询和了解。